ارز آوی : پروتکل ارز دیجیتال اوی (اوه) پیشتر با نام ETHLendشناخته می‌شد. آوی (Aave) یک پروتکل وام‌دهی غیرمتمرکز و منبع باز است که بر روی بلاکچین اتریوم ساخته شده است و در آن کاربران می‌توانند طیف گسترده‌ای از رمز ارزها را به دیگران قرض داده یا از آنها وام بگیرند. کاربران می‌توانند با استفاده از پروتکل آوی رمزارزهای خود را در یک استخر سپرده‌گذاری کرده و در ازای آن سود کسب کنند. در سوی دیگر، سایر کاربران می‌توانند در ازای پرداخت کارمزد بهره، رمز ارز مورد نیازشان را از آن استخر وام بگیرند. ارز آوی (AAVE) یا آوی که پیشتر با عنوان ETHLend شناخته می‌شد، یک پروژه مالی غیر متمرکز (دیفای) محبوب است که با استفاده از یک رابط کاربری ساده و طرحی انقلابی، ارائه وام به صورت ارز دیجیتال را هدف قرار داده است.

یکی از قدیمی‌ترین پروژه‌های سیستم مالی غیر متمرکز، پلتفرم ارز دیجیتال آوی نام دارد. این پلتفرم در ابتدا تنها برای وام‌دهی رمز ارزها طراحی شده بود. اما با گذر عمر، این شبکه نیز با قرار گرفتن تحت تاثیر همان نیروهای انقلابی موجود در دنیای کریپتو، به پلتفرمی بزرگتر از صرفا وام‌دهی تبدیل شد. اکنون اوی یک پلتفرم دیفای کامل مجهز به چندین ابزار است.

پلتفرم و ارز دیجیتال آوی و آغاز دیفای در اتریوم

پروژه آوه کار خود را با نام ETHLend در سال 2017 شروع کرد. در واقع، راه‌اندازی این شبکه طی یک عرضه اولیه سکه (ICO) موفق، با جمع‌آوری 17 میلیون دلار سرمایه آغاز شد. با این تامین سرمایه، اوی توانست پلتفرم خود را به عرضه نزدیک‌تر کرده و در اواخر سال 2017، قلب این پلتفرم به نام توکن LEND راه‌اندازی شد.

ایده پشت شبکه و رمز ارز اوه ساده بود: ایجاد یک بازار وام دهی غیر متمرکز. در یک طرف، افراد خواهان دریافت وام قرار داشتند و در طرف دیگر، افراد مایل به ارائه وام به صورت رمز ارز در ازای دریافت سود بودند. در پلتفرم ارز دیجیتال آوی ، افراد خواهان دریافت وام باید وثیقه‌ای را گرو گذاشته تا از خطای آن‌ها جلوگیری شود. این مکانیزم نسبتا منعطف، توجه بسیاری از کاربران را به خود جلب کرد.

علاوه بر این، پلتفرم رمز ارزی آوه در ازای انواع مختلف وثیقه‌ها وام ارائه می‌دهد. تمام این انعطاف‌پذیری‌ها، شبکه ETHLend را به پلتفرمی با استفاده گسترده خصوصا برای تریدرهای خواهان دریافت وام که به دنبال افزایش لوریج پوزیشن‌ها و کسب سود بهتر بودند، تبدیل کرده است صرافی ارز دیجیتال موربیت

در سپتامبر سال 2018 (شهریور 97)، توسعه‌دهندگان ETHLend با ارائه خدمات جدید، تصمیم به بهبود این شبکه گرفته و نام این ارز را به اوی تغییر دادند. علاوه بر این، اوی سیستم وام دهی خود را به سیستمی مبتنی بر بازارهای نقدینگی تبدیل کرد که قیمت‌ها بر اساس میزان در دسترس بودند دارایی‌ها در بازار مربوطه، محاسبه می‌شوند.

به زبان ساده، قیمت‌ها در پروتکل اوه به صورت الگوریتمی بر اساس میزان عرضه و تقاضای دارایی‌ها تعریف شده‌اند. یک ایده دیگر بسیار شبیه به این مدل، پروژه‌هایی مانند یونی سواپ و کرو (Curve) هستند که همان مفهوم بازارهای پولی خودکار یا بازارساز خودکار (AMM) را به کار گرفته‌اند.

اهداف پلتفرم و ارز دیجیتال اوی

هدف پروتکل اوی ، ساخت یک بازار وام دهی الگوریتمی است که در آن کاربران قادر به انجام دو کار هستند:

سرمایه گذاری در استخرها جهت تامین لیکوییدیتی (نقدینگی). این ویژگی به کاربران اجازه می‌دهد تا به دیگر کاربران ارز دیجیتال وام داده و در ازای آن سود کسب کنند.

ساخت پلتفرمی توانمند در ارائه وام‌ها از طریق وثیقه‌ها، گزینه‌های وثیقه‌گذاری و سیاست‌های عملیاتی مختلف. این کار برای تطبیق با نیاز کاربران و بازارهای مختلف انجام می‌شود.

عملیات این دو گزینه ساده است. اول از همه، اگر مایل به تامین نقدینگی هستید، تنها باید پول خود را در استخرهای آوه سرمایه گذاری کنید. در این حالت، با هر بار وام دهی توسط پلتفرم، شما سود کوچکی که در نهایت به کل سود سرمایه گذاری شما تبدیل خواهد شد را دریافت می‌کنید.

در طرف دیگر، اگر مایل به دریافت وام هستید، تعامل با پلتفرم ارز دیجیتال آوی تنها کار لازم است. در این مرحله، پروتکل اوه در ازای ارائه وام مورد نظر به شما، تضمینی برای آن درخواست می‌کند. اساسا شما با گرو گذاری دارایی‌های رمز ارزی خود وام دریافت کرده و پس از بازگرداندن آن، پلتفرم تمام وجوه گرو گذاشته شما را پس می‌دهد.

این‌ها همگی فعالیت‌های پایه‌ای ارز اوه یا همان اوی هستند و همیشه یک هدف مشخص وجود دارد : فراهم‌آوری یک پلتفرم وام دهی غیر متمرکز و امن.

مکانیزم‌های عملیاتی ارز دیجیتال آوی چگونه است؟

اما پروتکل رمز ارزی اوی چگونه همه این کارها را انجام می‌دهد؟ مکانیزم عملیات و نگهداری آن چگونه است؟ برای درک این موضوع به زبان ساده، مثال زیر را در نظر بگیرید:

آلیس مایل به دریافت وام برای یک سرمایه گذاری کوچک است. از نظر منطقی، وی منتظر یک سود خوب از این سرمایه گذاری است. با این وجود، آلیس پول کافی برای این کار ندارد، اما یک خانه تحت مالکیت وی است، بنابراین از این خانه به‌عنوان ضمانت وام مسکن جهت درخواست دریافت وام از بانک استفاده می‌کند.

بانک نیز خانه را ارزیابی کرده و روی ارزش آن با آلیس به توافق می‌رسد. پس از آن، بانک تحت یک سری شروط خاص پرداخت و سود، به آلیس وام می‌دهد. در این حالت، آلیس پول را دریافت کرده و سرمایه گذاری خود را انجام می‌دهد. پس از مثلا x ماه نیز وی باید وام و سود آن را به بانک پس دهد، و البته سود سرمایه گذاری خود را هم دریافت کرده است.

درک این مثال به‌خاطر آشنایی ما با وام مسکن بسیار ساده است. در پروتکل ارز دیجیتال اوه نیز دقیقا همین اتفاق می‌افتد: از شما به‌عنوان کاربر درخواست می‌شود که در ازای وام (به شکل رمز ارز)، تضمینی به صورت ارز دیجیتال ارائه کنید. این وام تحت شروط مشخصی قرار می‌گیرد و شما باید پس از یک بازه زمانی خاص، خود وام و سود آن را پس دهید. بنابراین، در هنگام بازپرداخت وام، پلتفرم رمز ارزی آوی سود خود را دریافت کرده و بدون مشکلی، رمز ارزهای گرو گذاشته شما را بازمی‌گرداند.

مزایای این روش بسیار است اما دو مورد از مهمترین‌ها عبارتند از:

طی این پروسه، هیچ واسط متمرکزی در قالب یک سازمان مبهم وجود نداشته و شما با تعداد کمی از قراردادهای هوشمند شفاف و مصون از خطا در تعامل هستید.

شما به خرید و فروش رمز ارزها نمی‌پردازید، بلکه صرفا آن‌ها را گرو می‌گذارید. بنابراین هزینه‌های آن در مقایسه با عملیات خرید و فروش بسیار متفاوت و سودمند است.

به همین خاطر، پروتکل رمز ارز آوه بسیار بهتر از یک بانک و ویژگی‌های ارائه‌شده توسط آن نیز بسیار بیشتر از موسسات مالی سنتی است. با این حال، این مثال ساده تنها نحوه کار پلتفرم ارز دیجیتال اوی را به صورت سطحی نشان می‌دهد. اما کار انجام شده در این پلتفرم، پیجیده‌تر از این حرف‌هاست.

استخرهای نقدینگی ارز آوی

اوی به لطف استخرهای لیکوئیدیتی خود قادر به وام دهی به درخواست‌کنندگان است. استخرهای نقدینگی در واقع گروهی از ارزهای دیجیتال هستند که وارد پروتکل اوه می‌شوند. این استخرها توسط کاربرانی که مایل به وارد کردن رمز ارزهای خود به پلتفرم هستند ساخته می‌شوند. از این رو، به این افراد لیکوییدیتی پرووایدر (Liquidity Provider) یا تامین‌کننده نقدینگی یا به طور خلاصه LP گفته می‌شود.

هدف LPها در استخرهای آوه، کسب سود از طریق بهره‌های موجود در هر بار وام دهی وجوه آن‌هاست. این مکانیزم به‌عنوان مشوقی برای وارد کردن بیشتر و بیشتر نقدینگی به استخرها عمل می‌کند. به همین دلیل، ارائه وام بیشتر، سود بیشتری را نیز به همراه دارد.

لیکوئیدیتی پول‌های آوی در حال حاضر از رمز ارزهای متنوعی تشکیل شده‌اند. از جمله ارزهای دیجیتال پشتیبانی شده در این استخرها می‌توان دای (DAI)، یو اس دی سی (USCD)، ترو یو اس دس (TrueUSD)، خرید تتر (USDT) اس یو اس دی (sUSD)، بی یو اس دی (BUSD)، اتریوم، یرن فایننس (YFI)، بت (BAT)، انجین کوین (EnjinCoin)، کایبر نتورک (KNC)، چین لینک (LINK)، مانا (MANA)، میکر (MKR)، اگور (REP)، زیرو ایکس (ZRX)، رپد بی تی سی (wBTC)، سینتتیکس (SNX) و توکن ارز دیجیتال محلی آوه به نام LEND را نام برد.

ایندکسر